Trung tâm phân tích

GTJASVN_CTD Equity Report_June2024

28/06/2024

Chia sẻ:

 
LUẬN ĐIỂM ĐẦU TƯ
1/ Vị thế doanh nghiệp trong ngành cùng lượng backlog lớn. Chúng tôi ước tính lượng backlog cho năm 2024-2025 sẽ tiếp tục duy trì ở mức cao, đạt khoảng 26,000 tỷ đồng.
2/ Tiềm năng tăng trưởng doanh thu vững chắc nhờ “lấn sân” sang mảng xây dựng khu công nghiệp: Tỷ lệ backlog mảng công nghiệp tăng mạnh từ mức 10% giai đoạn 2020-2022 lên 35% trong năm 2023 và kì vọng đạt 45% vào cuối FY2025.
3/ Tiềm lực tài chính tốt giúp tăng khả năng cạnh tranh: CTD nắm giữ 2,382 tỷ đồng tiền mặt tương đương 11% tổng tài sản (BCTC Q3.FY24), tỉ lệ Vốn vay/VCSH đạt 0.13 lần, thuộc nhóm thấp nhất ngành và giúp doanh nghiệp tăng khả năng cạnh tranh và giành được các hợp đồng lớn.
KHUYẾN NGHỊ
Sử dụng phương pháp FCFE, chúng tôi định giá mục tiêu của cổ phiếu CTD là 83,500 VND/cổ phiếu (upside 15% so với giá đóng cửa ngày 25/6/2024), khuyến nghị MUA đối với CTD.
 

Danh sách báo cáo liên quan

GTJASVN_F88 Equity Report_Flash note cập nhật thông tin lên sàn ngày 8.8.2025

01/08/2025

CẬP NHẬT THÔNG TIN LÊN SÀN VÀ KQKD Theo thông báo của Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội, cổ phiếu của CTCP Đầu tư F88 (mã...

GTJASVN_ACB Equity Report_Cập nhật KQKD Q2.2025_TP25,500 _Julyl2025

30/07/2025

GTJASVN_ACB Equity Report_Cập nhật KQKD Q2.2025_Julyl2025_ CẬP NHẬT HOẠT ĐỘNG KINH DOANH Tín dụng tăng 9.1% YTD, thấp hơn mặt bằng...

GTJASVN_TCB Equity Report_Cập nhật KQKD 1H.25_23.07.2025_ VIE

23/07/2025

NỘI DUNG CHÍNH Dư nợ tín dụng bao gồm TPDN đạt 759 nghìn tỷ đồng, tăng 11.29%ytd, trong đó dư nợ doanh nghiệp tăng 13.57%ytd,...

Liên hệ với chúng tôi

    Thông tin tuân thủ xin liên hệ:

    compliance@gtjas.com.vn

    • Chỉ số chứng khoán
    • VNINDEX: 1495.21   -7.31   (-0.49%)
    • HNX: 264.93   -1.41   (-0.53%)